Главное
- В этой статье мы рассмотрим последние новости, разработки и инновации в постоянно меняющемся пространстве DeFi. Разберем детали, чтобы лучше понять, как работают протоколы в DeFi, рассмотрим проблемы в пространстве и то, как разработчики намерены их преодолевать.
- На этой неделе мы поговорим о MadMeerkat Finance. Изначально проект был связан с NFT в сети Ethereum, но быстро превратился в процветающую экосистему DeFi, а также в ведущего автоматизированного маркет-мейкера Cronos (AMM) и децентрализованную биржу (DEX).
MadMeerkat получает CrocSwap
Первоначально задумывалось создать NFT-проект Mad Meerkat Burrow, представляющий собой кросс-чейн коллекцию из 777 NFT на Ethereum и 9692 NFT на Cronos. Команда сотрудничала с CrocSwap, первым AMM и DEX на Cronos, чтобы добавить ценность своим NFT: внедрить ликвидность протокола, облегчить функцию стейкинга NFT на их платформе и позволить доходным фермерам увеличить награды за майнинг ликвидности.
Вскоре после создания своего 10 000 NFT в сети Cronos команда объявила, что приобрела долю в CrocSwap. Также стало известно, что обе команды согласились провести ребрендинг с Mad Meerkat Burrow на MadMeerkat Finance (MMF). Это решение позволило обеим сторонам привлекать подписчиков друг друга в социальных сетях, а также использовать ресурсы сети и разработчиков, что приблизило MMF к цели стать приложением DeFi № 1 в сети Cronos.
Источник: MMFinance
MadMeerkat Finance
Как и большинство DEX в DeFi, MM Finance построена на структуре пула AMM Uniswap V2 ‘x * y = k’, которая позволяет осуществлять permissionless децентрализованные транзакции с криптоактивами. Благодаря тому, что MM Finance работает на блокчейне Cronos, трейдерам будут доступны быстрое проведение транзакций и низкие комиссии. В настоящее время транзакция в сети Cronos стоит менее доллара.
Чтобы облегчить сделки с низким проскальзыванием и более высокими ставками, протокол предоставляет поставщикам ликвидности часть торговой комиссии, а также бонусы в виде токенов MMF. Таким образом с помощью системы вознаграждений в проект привлекаются поставщики ликвидности. Однако предоставление ликвидности подвергает майнеров ликвидности непостоянным потерям, поскольку активы ставятся в соотношении 50:50.
Аналогично PancakeSwap от BSC https://pancakeswap.finance/, служебный токен протокола MMF также можно застейкать и получить токены, внесенные партнерскими проектами. Так пользователи знакомятся с партнерскими проектами, которые запускаются на лаунчпаде MM Finance.
Источник: MM Finance
Благодаря ланчпаду MM Finance на данный момент на Cronos были успешно запущены 10 проектов, а также привлечены в общей сложности около 414 миллионов долларов от инвесторов в виде токенов MMF. Ланчпад MM Finance доступен для любого пользователя. Инвесторам нужно будет только предоставить инвестиции в токене MMF. Если на определенной продаже будет наблюдаться избыточный спрос, окончательное распределение будет основано на сумме средств, которые инвесторы внесли. Данный показатель будет рассчитан в процентах от всех средств, внесенных другими пользователями на момент завершения продажи. Кроме ланчпада, MM Finance также предлагает своим пользователям универсальный агрегатор доходного фермерства в DeFi MM Optimizer. Как и другие оптимизаторы доходности, протокол, по сути, позволяет размещать свои позиции по майнингу ликвидности в своих хранилищах, что помогает автоматически начислять комиссии поставщикам ликвидности, а также вознаграждения.
На момент написания статьи общий объем заблокированной стоимости протокола MM Optimizer составил целых 728 миллионов долларов.
Источник: MM Optimizer
Ликвидность протокола
Концепция ликвидности протокола, распространяемая OlympusDAO, вдохновила MM Finance на разработку казначейства сообщества.
Всякий раз, когда обмен токенами проходит через DEX MM Finance, часть его торговой комиссии в размере 0,17% используется для выкупа токенов MMF, сохраняя их в казне протокола. От торговых комиссий в протоколе в размере 0,17%, 0,02% поступает в казну MM Finance, а 0,05% используется для формирования LP токенов MMF/CRO. Указанные токены LP затем будут отправлены в Казначейство METF в качестве поддержки METF, первого децентрализованного биржевого фонда (DTF), который отслеживает состояние экосистемы MM Finance. Этот протокол был создан той же командой, которая в настоящее время работает над MM Finance.
Как казначейство OlympusDAO поддерживает цену своих резервных активов OHM, так и токен METF от METF Finance поддерживается автоматически балансируемой корзиной доходных активов экосистемы MM Finance. Инвесторы могут создавать токены METF по сниженной цене, обменивая их на токены поставщиков ликвидности и другие активы, внесенные в вайтлист. Фиксируя ликвидность в казначействе протокола, METF Finance может пассивно увеличивать активы за счет доходности, которую он получает от торговой комиссии и стимулов майнинга ликвидности. Теоретически, это должно увеличить поддержку токена METF.
Источник: METF Finance
Команда также стремится создать контролируемую децентрализованную систему ETF, которая станет нативной для сети Cronos. В долгосрочной перспективе планируется сделать так, чтобы финансирование METF основывалось на стабильности и надежности. Таким образом токен METF мог бы стать настоящей резервной валютой, поддерживаемой широким спектром активов. Однако неясно, чем именно подход MM Finance к POL отличается от подхода OHM и TIME, у которых наблюдались чрезвычайно серьезные просадки с тех пор, как они достигли своих рекордно высоких цен в 1415 долларов и 10 063 доллара соответственно.
На момент написания статьи OHM снизился на 97,8% по сравнению со своим пиком, в то время как TIME упал на ошеломляющие 98,7%. Сейчас самое время напомнить всем читателям, что мы всегда должны быть осторожны и проявлять осмотрительность, прежде чем делать какие-либо инвестиции.
Источник: CoinGecko
Алгоритмический стейблкоин
Помимо создания NFT-проекта, DEX, Yield Optimizer и POL, команда MM Finance также создала Savanna Finance, алгоритмическую платформу стейблкоинов, в центре которой находится SVN, необеспеченная стабильная монета, алгоритмически привязанная к токену MMF MM Finance.
Сначала кажется, что Savanna Finance на самом деле позаимствовала многие идеи у Tomb Finance от Fantom в отношении пользовательского интерфейса и дизайна механизмов. Смысл этого протокола состоит в том, чтобы стейблкоин SVN функционировал как зеркальный актив MMF всякий раз, когда происходит сокращение предложения токена MMF. Указанное сокращение предложения неизбежно, когда лаунчпад MMF быстро сжигает токены MMF, чтобы уменьшить их циркулирующий запас.
Источник: Savanna Finance
Аналогично Tomb Finance, Savanna Finance также использует структуру из трех токенов: SVN, MBOND и MSHARE. Благодаря этому взаимодействию между токенами арбитражники могут воспользоваться зависимостью SVN по отношению к MMF.
Проще говоря, следует знать, что взаимодействие пользователя с механизмом стабильности протокола приведет к тому, что токен SVN в долгосрочной перспективе сохранит привязку 1:1 к MMF.
Вы можете узнать больше об этом механизме здесь.
Будущее MM Finance
Как вы, возможно, заметили, команда MM Finance позаимствовала множество идей со всего пространства DeFi из таких известных протоколов, как Uniswap, PancakeSwap, Tomb Finance и даже OlympusDAO, чтобы создать успешную экосистему DeFi в сети Cronos.
Согласно дорожной карте проекта, команда MM Finance намерена вывести на новые высоты, перейдя на мультичейн. Таким образом они смогут подключаться к другим блокчейнам для привлечения пользователей.
MM Finance также намерена запустить полноценную экосистему и рынок NFT через свой NFT Mad Meerkat. И это очень идеально соответствует цели протокола – стать полной образовательной платформой DeFi для новичков. Новые пользователи смогут опробовать полный набор знакомых приложений DeFi, наслаждаясь быстрой скоростью транзакций и их низкой комиссией в сети Cronos, что делает DeFi более доступным для обычного пользователя.
Хотя экосистема MM Finance, возможно, не привносит слишком много инноваций или чего-то нового в более широкий плане DeFi, экосистема Mad Meerkat, безусловно, является хорошей отправной точкой для многих потенциальных инвесторов, которые хотят окунуться в децентрализованную экономику и экосистему.
Предупреждение: Сотрудники Bybit могут быть вовлечены в некоторые или все токены и проекты, упомянутые в статье. Это заявление предупреждает любой конфликт интересов и не является рекомендацией приобрести какой-либо токен или участвовать в какой-либо из упомянутых экосистем. Этот контент предназначен исключительно для ознакомительных целей и не должен быть принят как инвестиционный совет. Пожалуйста, хорошо изучите данный вопрос и будьте осторожны, если вы планируете участвовать в любом из этих проектов.