17 апреля 2023

«Чиновники в ДАО не заинтересованы»: смарт-контракты vs институты

Почему популярность ДАО вредна? Как понять, что ты готов сам завести свою ДАО, и что для этого нужно? Отчего Ethereum может обогнать BTC? На эти и другие насущные вопросы отвечает Влад Коэн — трейдер, специалист по макроэкономике крипторынка.

Что должно измениться в обществе, чтобы ДАО могли стать частью системы государственного управления? 

Государством управляют чиновники. Как правило, это люди, которые не особо жаждут изменений. Существующие государства не заинтересованы во внедрении ДАО, поскольку эта структура устанавливает собственные законы. Кроме Маршалловых островов нет в мире юрисдикции, которая позволяла бы спокойно создавать ДАО под любой профиль деятельности. Китай, Россия, Бразилия и похожие страны стопроцентно не разрешат ДАО на своих территориях, так как это островки дестабилизации в обществе. 

Как дестабилизация может выглядеть? Допустим, люди возьмут и решат не отдавать деньги в пенсионный фонд. В Израиле ты не можешь просто так снять все пенсионные накопления, так как это та финансовая база, которая позволяет экономике оставаться достаточно стабильной. Можно снять только с 30% с комиссией. 

В целом государство не заинтересовано в том, чтобы люди управляли своими деньгами и изымали свои финансовые, технологические и человеческие ресурсы из государственного оборота. Государства существуют за счет налогоплательщиков. Поэтому мы видим тенденцию внедрения централизованных цифровых валют (CBDC), обеспечивающих полный контроль за перемещением средств. 

На твой взгляд, в будущем ДАО станут универсальной отмычкой, которая могла бы заменить большинство институтов власти?

Однозначно, большинство проблем и решений можно перевести на смарт-контракты. Этот процесс происходит прямо сейчас. Технически ДАО также подходит для избавления от бюрократии, выступая в качестве быстрого, четкого и прозрачного механизма решения проблем. Но в данный момент универсальной отмычкой для институтов власти ДАО служить не может, хотя я верю, что ДАО могут быть имплементированы в самые разные сферы человеческой жизни. 

Как понять, что для реализации своих планов мне стоит попробовать формат ДАО?

Во-первых, нужно определиться, готов ли ты как основатель делегировать управление. Потому что даже изначально заложенные тобой идеи могут быть отвергнуты сообществом в дальнейшем. ДАО развивается при вступлении новых участников. По достижении определенного порога участников мы получаем эффект толпы, которая, возможно, будет голосовать не за те решения, которые изначально предлагались основателями. Нужно быть готовым к тому, что какие-то первоначальные идеи или планы будут искажены, потому что остальные участники не захотят их воплощать. Во-вторых, нужно быть готовым к прозрачности и иметь технические знания, чтобы построить сложную структуру и добиться ее стабильности. 

 Чего требуется в первую очередь для широкого внедрения ДАО?

Должна быть юридическая основа. Все попытки создать локальные ДАО вне правового поля приводят к рискам закрытия проекта и заморозки средств. Недавно в Telegram наблюдали такой пример, когда сообщество проголосовало за ограничение прав ранних майнеров TON и заморозку их активов на три года. А ведь ранние майнеры рискнули своими капиталами и мощностями ради проекта, о будущем которого не было известно ничего конкретного. Это яркий пример того, как ДАО идет против своих создателей. Возможно, если дать всем участникам сети BTC проголосовать, то они, наверное, проголосуют, чтобы заморозить токены всех создателей биткоина. Человеческая природа и жадность ведут к тому, что люди будут стараться принимать выгодные для себя решения. 

При этом для внедрения ДАО должны появиться технологические средства, которые позволяли бы ограничивать узурпацию власти в сети меньшинством. Я надеюсь, что развитие искусственного интеллекта позволит создавать более сложные и совершенные смарт-контракты, которые ограничат риск кибератак. Правда, обязательно появится искусственный интеллект, который будет разрабатывать системы взлома.

Какие еще проблемы в устройстве ДАО ты бы выделил? 

ДАО — это организация, где все участники владеют правом принимать решения. Но этот принцип на блокчейне нарушается. Для управления нужны governance tokens. Чем больше токенов — тем больший вес имеет этот кошелек на голосовании. Мы видим примеры продавливания решений в таких устойчивых проектах как Maker DAO, Curve и других. У Maker DAO вообще уникальный случай — сообщество проголосовало за покупку американских государственных бумаг на все запасы. 

Подобные ошибки и привели к нашумевшему банкротству Silicon Valley Bank и многих других банков по цепочке. Участники выбрали самые надежные вроде бы бумаги с хорошей доходностью. Выбрали — и дальше следить перестали. У людей короткая память. Они не думают, что со временем государственные бумаги падают в цене, а также обладают более низкой ликвидностью, потому что политика государства меняется. Были выпущены государственные бумаги с доходностью в 4-5% годовых, таким образом старые бумаги с доходностью в 2-3% никто не хочет покупать. Из-за этого и обанкротился Silicon Valley Bank. Кроме того, сыграл роль тот факт, что банк в свое время вложился в самые ликвидные в мире короткие казначейские облигации США. И в итоге не смог справиться с наплывом клиентов, которые запрашивали вывод средств. 

В этом заключаются технические ограничения ДАО-стартапов. Существующие алгоритмы и смарт-контракты написаны правильно и работают эффективно, но через полгода-год ситуация может измениться. Соответственно, нужно оптимизировать. Так было и с BTC, когда вводили обновление SegWit. Поскольку большинство холдеров BTC не обладают достаточными техническими компетенциями, несколько проектов по обновлению сети BTC буксовали. В итоге имплементировали SegWit. Получается, что смарт-контракты может писать и понимать малое количество пользователей ДАО, и от них уже зависит глобальное решение. Таким образом большинство вынуждено доверять меньшинству. 

Над блокчейнами работают обычные люди, которые могут ошибаться. Несмотря на это, существуют биткоин-максималисты, которые свято верят в то, что сеть BTC уже идеальна. Это может привести к тому, что биткоин просто потеряет статус самой популярной криптовалюты. Вероятно, что Ethereum превзойдет BTC по капитализации. Если раньше сеть ETH была децентрализованным сообществом, то после перехода на алгоритм Proof-of-Stake сеть управляется небольшой группой главных стейкеров, которым принадлежат большие объемы монет. Такие стейкеры могут использовать механизм кредитования и наращивать свои возможности по управлению децентрализованной платформой. 

Многие ДАО, с которыми я работал, сталкиваются с проблемой мотивации людей к участию в голосовании. Кроме того, существуют и технологические риски в виде взломов, кибератак и бэкдоров от самих разработчиков проекта. Один из самых важных моментов в ДАО — это открытый исходный код. Открытый код имеет большие шансы на то, что его взломают. Доверия к отрасли не хватает: СМИ широко освещают новости о каждом крупном взломе. Даже профессиональные финансисты часто считают, что в криптовалютах нет ценности, что это вещь в себе и средство спекуляции, так как BTC ничем не обеспечен.

 За какими ДАО ты сам наблюдаешь и каких прорывов ждешь?

Я участвую в Ukraine DAO, которая объединилось для сбора средств на помощь пострадавшим в войне. Там очень уважаемые фаундеры, все прозрачно, но все равно существует перекос в управлении. Я слежу за биотехом, поэтому мне нравится VitaDAO — новый проект, объединивший людей, которые стремятся продлить человеческую жизнь. Pfizer инвестировал в них $4 млн. У Билла Гейтса и Илона Маска тоже есть подобные проекты, где разрабатывают системы борьбы со старением. 

Также я слежу за различными зелеными инициативами: есть проект Climat DAO, который токенизирует углеродные выбросы. Борьба за экологию и снижение количества вредных выбросов в атмосферу на государственном уровне столкнулась с феноменом коррупции, спекуляций и несоблюдения регламентов. В Greenpeace тоже достаточно много нездоровых решений. Я поддерживаю все экологические движения, но их методы приводят к росту недоверия в отрасли и снижению донатов.

Борьба за экологию, альтернативные источники дохода, движения за права человек и подобные общественные движения, направленные на решение задач, в которых не заинтересовано государство, представляют собой отличный полигон для реализации ДАО-структур. 

Мне бы хотелось все-таки увидеть некое минимальное децентрализованное государство из хотя бы 50–100 тысяч человек где-нибудь на Маршалловых островах. Было уже много подобных проектов, которые в итоге соскамились. Разработчики таких проектов часто мотивированы благородными порывами, но по разным причинам оказываются нежизнеспособны и скатываются. Уверен, что со временем это изменится. 

Как технически организовать ДАО? 

Сейчас существует достаточно фреймворков, которые используют в основном блокчейн Ethereum, чтобы любой желающий, в случае если у него есть подходящий бэкграунд, в течение десяти минут мог организовать свою ДАО. Самая простая и известная из подобных платформ — это Aragon. Там пользователь выбирает себе смарт-контракты по функционалу, заводит аккаунт, подключает кошелек, генерирует собственные токены и распределяет по желанию. 

Если копнуть глубже в историю, то до блокчейна и смарт-контрактов были организации, которые решали свои задачи похожим образом, но механизм был изложен на бумаге. Технический прогресс позволил все упростить. Надеюсь, что в будущем подобные фреймворки будут доступны настолько, что с их помощью своих целей смогут достигать и дети.

Все другие выпуски подкаста Dao Politics доступны здесь.

Обсудить в Discord!